연체율 급증… 내년 큰위기
브릿지론 절반 손실 우려도
당국, 금융권과 대응책 논의
경·공매 확대 불가피 관측
부동산 프로젝트파이낸싱(PF) 시장 부실 우려가 다시 고조되면서, 금융당국이 금융지주, 건설사, 제2금융권 등 다양한 시장 참가자들과 릴레이 회의를 실시하고 있다. 5대 금융지주 실무진과의 회의가 첫 테이프를 끊었다. 부동산PF 시장의 침체가 가속화하고 있어 사전 대응에 나선 것이다. 고금리 상황이 지속되면 브릿지론 중 30∼50%는 최종적으로 손실날 것이란 관측도 나온다.
금융당국과 금융권이 올해 만기 연장을 통해 간신히 버텨온 부동산 PF 부실이 내년부터 본격화할 것이라고 판단한 것으로 해석된다. 더 이상 버티기 어려워 부실 정리나 재구조화 작업이 불가피하다는 전망이 나온다.
7일 금융권에 따르면 금융위원회는 지난 5일 5대 금융지주에서 PF 업무를 총괄하는 부사장들과 함께 시장 현황과 향후 대응 방안을 논의했다.
앞서 지난 4일에는 한국자산관리공사(캠코)의 'PF 정상화 펀드' 운용사 5곳을 만나 집행 상황 등을 점검한 바 있다. 펀드는 PF 사업장의 정상화와 재구조화를 지원하기 위해 조성됐다. 지만 지난 9월 첫 투자 이후 추가 대상을 정하지 못하고 있다.
금융위 관계자는 "내년 PF 시장 상황 및 정책 방향과 관련해 현장 목소리와 건의사항 등을 청취하는 차원"이라며 "시행사와 건설사, 2금융권 등까지 포함해 10여 차례 회의를 이어갈 예정"이라고 말했다.
PF 리스크는 국내 금융 시장 최대 '뇌관'으로 지목되고 있다. 이런 상황에서 금융당국과 금융권은 대주단 협약을 통한 대출 만기 연장으로 부실을 이연시켜 왔다.
지난 6월 말 기준 금융권 PF 대출 잔액은 133조1000억원으로, 3월 말(131조6000억원) 대비 1조5000억원 늘었다. 같은 기간 금융권 PF 대출 연체율도 2.01%에서 2.17%로 0.16%포인트(p) 상승했다. 특히 증권사 연체율은 지난 6월 말 기준 17.28%까지 올랐다.
내년부터는 부실 정리 및 경·공매 확대가 불가피하다는 관측도 나온다. 만기 연장만으로 버티는 상황이 이자 부담을 키워 악성 부실이 많아질 것이라는 입장이다.
이혁준 나이스신평 금융평가본부 상무는 전날 열린 세미나에서 "현재 캠코나 경·공매를 통해 처분되는 브릿지론 토지의 매매 가격은 대출 금액 대비 30∼50% 낮은 수준"이라며 "고금리가 장기화할 경우 브릿지론 중 30∼50%는 최종 손실로 이어질 것"이라고 전망했다.
그는 이어 "이는 경제 시스템에도 상당한 충격이라 풍선에서 바람을 빼듯 사업성이 낮은 브릿지론부터 순차적으로 정리될 것으로 본다"고 내다봤다.
금융당국은 만기 연장만을 고수하지 않는다는 입장을 밝히고 있다. 금융당국 관계자는 "대주단 협약 등을 통해 정상화가 가능한 사업장은 신규 자금 및 만기 연장을 지원하고, 사업성이 없는 곳은 경·공매 등을 통한 정리를 추진하는 등 질서 있는 연착륙을 추진해왔다"며 "입장에는 변화가 없다"고 거듭 강조했다.
